قاعدة المعادن الأساسية ، تحليل العملات الأجنبية

ارتفاع أسعار المعادن الأساسية، الأسواق للتركيز على اجتماع أوبك أخبار وأحداث: ارتفاع النحاس لتسريع وتيرة المعادن تستمر في الارتفاع وسط تكهنات بانفاق البنية التحتية للرئيس ترامب وانخفاض المخزونات العالمية. وصل النحاس الى اعلى مستوى له فى اسبوع واحد وهو مستويات صعبة لم يسبق لها مثيل منذ انهار مجمع المعادن الاساسية. في آسيا، بلغ تداول النحاس الشهر الأمامي 269.90، فقط 5 قصيرة من ارتفاع الأخيرة. ومع ذلك، فإن العوامل التي تقود المعدن تبدو مربوطة للغاية. ويراهن المستثمرون على أن الرئيس الأمريكي المنتخب الإنفاق المالي السخي (المتوقع حوالي 1 ترن) سوف يدفع النمو وانخفاض الإمدادات بسبب شراء الصين المعدن كتحوط لليوان. وبالإضافة إلى ذلك، أدى الزخم الصعودي إلى الطلب من الاتجاه التالي للأموال، مما زاد من ضغط الشراء. ومن المفارقات، على الرغم من الدولار القوي، لا تزال المعادن الصناعية تتداول أعلى. ومع ذلك، كما هو الحال مع الكثير من هذا الارتفاع، الأساس المنطقي لا يزال ضعيفا للغاية في رأينا. مع نظرة التجار إلى العالم من خلال العدسات المحسنة ماليا، ينظر إلى البيانات الهامشية الأمريكية الآن بأنها قوية. نعم، كانت الزيادة في السلع المعمرة في الآونة الأخيرة من 4.8 كانت قراءة قوية، ولكن مؤشر الرائدة مثل مبيعات المنازل الجديدة بالارض -1.9 ملم، قبل عدم اليقين الانتخابات والارتفاع الأخير في معدلات الرهن العقاري. لذلك، نحن مترددون في توقع زيادة في توقعات التضخم على المدى الطويل حول تحفيز التحفيز المالي المحتمل (وهو في الواقع، بعيدا عن شيء مؤكد). ثانيا، في حين أن الصينيين يشترون النحاس كنقطة تحوط ضد انخفاض قيمة اليوان، تشير البيانات إلى أن نمو العرض سيبقى مرتفعا. كما أن العمل ضد ارتفاع الأسعار الحالي هو شائعات بأن شف سوف ترفع الهوامش وحدود التداول على معظم المعادن الأساسية (بما في ذلك النحاس والرصاص والنيكل والزنك والقصدير والألومنيوم). دون الطلب الحقيقي الذي يأتي إلى السوق، ونحن نعتقد أن الارتفاع الحالي هو المضاربة وغير المستدامة. ونرى الارتفاع في المعادن الأساسية على فرص إعادة التحميل على صفقات السلع القصيرة. اجتماع أوبك لاتخاذ مركز أوبك بالتأكيد سوف يكون الأسابيع المقبلة موضوعا ساخنا. وفي 30 تشرين الثاني / نوفمبر، سنعرف ما إذا كان أعضاء منظمة أوبك قد تمكنوا من تنسيق اتفاق لتجميد الإنتاج. وتسعى المملكة العربية السعودية إلى إقناع الأعضاء الآخرين بخفض الإنتاج إلى حوالي 4. وقد أدت التوقعات إلى انخفاض فائض المعروض إلى ارتفاع أسعار النفط الخام. وتسجل السلعة مكاسبها الأسبوعية الثانية على التوالي - فوق 47 برميلا. وفي رأينا، يبدو من الصعب أن تصل منظمة الأوبك إلى اتفاق حيث أن عدم اليقين الجيوسياسي كان كبيرا منذ انتخابات ترومس. أولا وقبل كل شيء، نعتقد أن الرئيس المنتخب دونالد ترامب سوف يتبع قراره لجعل أمريكا مستقلة بشكل مستقل أو على الأقل سوف يدفع نحو هذا الاتجاه. وينبغي أن يستفيد الحفارون الأمريكيون من هذا الرأي السياسي، ونعتقد أن الغاز الصخري سيصبح أكثر جاذبية. خطة النتوءات لليوم الأول هو إطلاق النار الغاز الصخري الأمريكي. وهذا هو السبب في أن زيادة المعروض من النفط لم تنته بعد. وثانيا، من المرجح أن تعزز سياسات التحرك أسعار الفائدة، وستكون إحدى النتائج الرئيسية قوة الدولار. ونتيجة لذلك، هناك مخاطر سلبية للأسواق الصاعدة التي من المؤكد أن الدولار الأقوى ليست أخبارا عظيمة، وخاصة بالنسبة لطلبها على النفط حيث أن النفط سيصبح أكثر تكلفة. وهذا هو السبب في أننا نشعر بأن أوبك سوف تكون مترددة في تجميد الإنتاج لأنه قد يكون من السابق لأوانه التنبؤ بالتأثير الحقيقي للطلب على الأسواق الناشئة فيما يتعلق بالسياسات الأمريكية. ثالثا، هناك سؤال آخر لا يزال بحاجة إلى إجابة هو ما ستطبقه السياسة الخارجية ترامب، ولا سيما في القضية الإيرانية. وأقوى فرضية في الوقت الحاضر هي أن الاتفاق النووي الذي تم التوصل إليه في عام 2015 سوف يتمزق، وفي هذه الحالة ستواجه إيران عقوبات متجددة. وتواجه ايران حاليا خيارا صعبا فى اجتماع الاوبك الذى يوافق على خفض الانتاج وعدم القدرة على انتاج ما يكفي من النفط قبل فرض عقوبات جديدة او رفض اى خفض لمعرفة ان الغاز الصخري الامريكي اصبح اكثر جاذبية. السياق الجيوسياسي مختلط جدا. وفي اجتماع منظمة الدول المصدرة للنفط (أوبك)، سيبقى دونالد ترامب في صميم النقاش، ونعتقد أن المنظمة الحكومية الدولية ستنتظر بداية رئاسة ترومس من أجل تقييم أفضل للنبرة الجيوسياسية للسنوات الأربع المقبلة. ونتيجة لذلك، يجب أن تتكيف أسعار النفط الخام في الأسبوع المقبل. القضايا الرئيسية اليوم (بتوقيت جرينتش): nov..18 عرض النقود ضيق ديف، آخر 8.58t ​​روب 08:00 سيب إجمالي إقراض الرهن العقاري على أساس سنوي، آخر -9،20 ور 08:00 سيب بيت موافقات الرهن العقاري على أساس سنوي، آخر 6،40 ور 08:00 أوكت بي موم، آخر 0،30 ور 08:00 أوكت بي يوي، لاست -2،00 ور 08:00 أوكت الإقراض المنزلي يوي، إكس 7،40، آخر 7،50 سيك 08:30 سيب المبيعات الصناعية موم، آخر 4،10 ور 09:00 سيب المبيعات الصناعية ودا على أساس سنوي، آخر 6،80 ور 09:00 سيب أوامر صناعية موم، آخر 10،20 ور 09:00 سيب أوامر صناعية نسا يوي، آخر 15،90 ور 09: 00 3Q P الناتج المحلي الإجمالي الربع السابق، إكس 0،50، آخر 0،50 غبب 09:30 الربع الثالث من الناتج المحلي الإجمالي الناتج المحلي الإجمالي على أساس سنوي، 2،30، آخر 2،30 غبب 09:30 الربع الثالث P الاستهلاك الخاص الربع السابق، إكس 0،80، آخر 0 ، 90 غبب 09:30 الربع الثالث P الإنفاق الحكومي على أساس ربع سنوي، إكس 0،30، آخر 0،00 غبب 09:30 الربع الثالث P إجمالي تكوين رأس المال الثابت الربع السابق، إكس -1،00، آخر 1،60 غبب 09:30 الربع الثالث الصادرات P على أساس ربع سنوي، إكس 1،00، آخر -1،00 غبب 09:30 الربع الثالث الواردات P الربع السابق، إكس -0،10، آخر 1،30 غبب 09:30 سيب مؤشر الخدمات شهري، إكس 0،20، آخر 0،20 غبب 09:30 سيب مؤشر الخدمات 3M3M، إكس 0، 80، آخر 0،80 غبب 09:30 الربع الثالث P إجمالي استثمار الأعمال الربع السابق، إكس -1،00، آخر 1،00 غبب 09:30 الربع الثالث P إجمالي الاستثمار التجاري على أساس سنوي، إكس -2،50، آخر -0،80 غبب 09:30 سيب مبيعات التجزئة موم، إكس 0،20، آخر -0،10 ور 10:00 نوف فغف تكاليف البناء موم، إكس 0،15، آخر 0،17 برل 10:00 سيب مبيعات التجزئة على أساس سنوي، إكس -0، 10، لاست -0،20 ور 10:00 نوف كب ريتايلينغ أبلغ عن المبيعات، إكس 12، آخر 21 غبب 11:00 نوف سبي توتال ديست. المبيعات المبلغ عنها، إكس 11، آخر 26 غبب 11:00 أوكت مجموعة الضرائب، إكس 148909m، آخر 94770m برل 12:30 أوكت أدفانسد غودس تريد بالانس، إكس -59.0b، لاست -56.1b، ريف -56.5b أوسد 13:30 أوكت P مؤشر أسعار مديري المشتريات في الولايات المتحدة، 54،8، آخر 54،8 أوسد 14: 45 نوفمبر P ماركيت الولايات المتحدة المركب مؤشر مديري المشتريات، آخر 54،9 أوسد 14:45 أوكت المركزي الميزانية ميزانية الحكومة، إكس 36.4b، آخر -25.3b برل 16:30 أكتوبر صافي الهجرة سا، آخر 6340 نزد 23:00 مسح: النفقات الرأسمالية الخاصة 2016-17 A110b أود 23:00 المخاطر اليوم: الضغوط على شراء اليورو مقابل الدولار الأميركي بشكل واضح. وتعطى المقاومة الساعية عند 1.0652 (ارتفاع يومي). هناك حاجة إلى كسر المقاومة عند 1.0746 (ارتفاع 17112016) لتأكيد انعكاس. من المتوقع أن يظهر ضعف مستمر. على المدى الأطول، يشير مؤشر الوفاة إلى مزيد من الميل الهابط على الرغم من أن الزوج قد ارتفع منذ ديسمبر الماضي. المقاومة الرئيسية عند 1.1714 (24082015 مرتفعة). دعم قوي عند 1.0458 (16032015 منخفض) على الهدف. غبوسد ليس لديه ما يكفي من الزخم للوصول إلى المقاومة عند 1.2674 (11112016 عالية). يتم تقديم الدعم بالساعة عند 1.2302 (هبوط 18112016). من المتوقع أن نرى المزيد من الضعف. النمط الفني على المدى الطويل هو أكثر سلبيا منذ التصويت بريكسيت مهدت الطريق لمزيد من الانخفاض. الدعم على المدى الطويل في 1.0520 (010385) يمثل هدفا لائقا. وتعطى المقاومة على المدى الطويل عند 1.5018 (24062015) وسوف تشير إلى انعكاس طويل الأجل في الاتجاه السلبي. ومع ذلك، فمن المستبعد جدا في الوقت الراهن. يستمر الزخم الصعودي لزوج الدولار الأمريكي مقابل الين الياباني (أوسجبي) على الرغم من التوطيد المستمر. تم كسر المقاومة عند 113.52 (ارتفاع يومي). يتجه الزوج نحو المستوى 114.87 (أعلى 16022016). يتم تقديم الدعم حول 109.80 (16112016 منخفض). ويوجد دعم أقوى عند 108.56 (أدنى مستوى 17112016). من المتوقع أن نرى المزيد من التحركات الصعودية. نحن نؤيد التحيز الهابط على المدى الطويل. الدعم الآن هو 96.57 (10082013 منخفض). يبدو أن الارتفاع التدريجي نحو المقاومة الرئيسية عند 135.15 (01022002) مرتفع على الأرجح. من المتوقع أن يرفض المزيد من الدعم عند 93.79 (هبوط 13062013). أوسشف لا يزال على. لا يزال الهيكل الفني صعودي بقوة. وتعطى المقاومة الساعية عند 1.0191 (24112016 عالية) قد تم كسر. من المتوقع أن نرى مزيدا من التعزيز. على المدى الطويل، لا يزال الزوج يتداول في النطاق منذ عام 2011 على الرغم من بعض الاضطرابات عندما قام البنك الوطني السويسري بتفكيك الفرنك السويسري. الدعم الرئيسي يمكن العثور على 0.8986 (30012015 منخفضة). في حين أن الهيكل الفني يفضل مع ذلك التحيز الصاعد على المدى الطويل منذ أن بدأ التداول في يناير 2015. المزيد من سويسكوت بانك سا: سعر النفط بدعم من الدولار المتقلب، سعر الذهب في 1 أسبوع ارتفاع سعر النفط الخام: التوحيد يفضل استمرار صعودي غب 49.17bbl سعر الذهب : ارتفاع أسبوع واحد على الدولار الأمريكي المتقلب. الرسم البياني الأسبوعي يشجع السعوديون على بيع سندات تتراوح بين 5 و 10 أمبير لمدة 30 عاما، مما يدل على الثقة في سوق النفط يستمر النفط الخام بالتذبذب حول 50 مليار يوم الثلاثاء. ويظل القلق حول ما اذا كان اتفاق اوبك سيعقد في اجتماع نوفمبر المقبل في فيينا. وكانت النقطة الرئيسية التي شجعت الأسواق يوم الثلاثاء على الرغم من أن العمل على المدى القصير السعر لا يبدو أن تعكس الأخبار هو إعلان أن السعودية سوف تتبع قيادة قاتارسكوس في بيع السندات الحكومية دوليا. ومن المفترض أن يتم تصميم أول سندات دولية للمساعدة في تمويل عجز الموازنة بسبب انهيار أسعار النفط، ولكن أيضا سيساعد على أن يكون بديلا لصحة سوق النفط. وتهدف السندات المقومة بالدولار إلى البيع بعلاوة على سندات الخزانة الأمريكية بقيمة 160 نقطة أساس. أسعار الذهب تستفيد من ضعف الدولار بعد أن انخفض مؤشر أسعار المستهلك الأساسي صباح الثلاثاء. وبالاضافة الى ضعف البيانات الامريكية التى ستدفق المياه الباردة على توقعات اسعار الفائدة الامريكية فى ديسمبر الماضى، جاءت اخبار جيدة من الصين الليلة الماضية تفيد المعادن الاساسية والمعادن الثمينة على حد سواء. وساعد ارتفاع البيانات الائتمانية الجديدة من الصين، بين عشية وضحاها، على إظهار أن الطلب قد يجد الدعم، ويبدأ في الارتفاع. وأخيرا، في اجتماع سنغافورة لرابطة سوق السبائك في لندن، مسح للمسافرين الذين يتوقعون أن الذهب في زيادة بنسبة 7، والفضة لكسب 18 وفقا لبلومبرغ. ويتوقع أن يأتي معظم هذا الطلب من المعدلات المنخفضة أو السلبية، ولا تزال المخاوف الاقتصادية قائمة. التحليل الفني الذهبي نداث سعر الذهب لا يزال تحت مقاومة 200-دما عند 1،264.77 أوقية. لاحظنا أمس أنه على الرسم البياني اليومي، كان هناك تشجيع للثيران أن المنحدر من 200-دما هو إيجابي. ومع ذلك، حتى سعر الذهب يغلق فوق 200-دما، وسوف يبقى من السابق لأوانه القول ما إذا كان أو لم يكن الانخفاض من 21 سبتمبر في سعر الذهب بنسبة 100oz قد انتهت. نقطة أخرى جديرة بالذكر تأتي من الرسم البياني الأسبوعي، والذي يظهر الحالي 3 أشهر و 10 تراجع كسلف محتمل للساق القادمة أعلى. يمكنك أن ترى هذه الخطوة من ديسمبر كان الاختراق من نمط إسفين طويل الأجل. كما يأتي متحمس من توحيد الأسعار فوق إيشيموكو الغيمة، وهو مؤشر الاتجاه على المدى الطويل. عند النظر إلى إشيموكو، السعر أمب الزخم (الشموع أمبير خط أخضر مشرق) فوق سحابة تشير إلى اتجاه صعودي قوي من المتوقع أن تستأنف. وكما كان سهم ورسكوف مشتركا من قبل، ما زلنا حذرين على المدى القصير ونحن نتداول دون 200-دما، ولكن التوقعات على المدى المتوسط ​​لا تزال تبدو مواتية لمزيد من الارتفاع. الرسم البياني التي أنشأتها تايلر يل، مت. كورتيسي أوف ترادينغفيو أسعار الذهب على المدى القصير الدعم مستويات مقاومة المقاومة: التحليل النفطي الخام نداش يستمر متعاملو النفط الخام على المدى المتوسط ​​في مراقبة مستوى 52bb الذي من شأنه أن يبدأ نمط أمب شيلدرسكوس الصاعد الذي يستهدف نطاق 70bbl العلوي. إن المتداولين على المدى القصير يراقبون بشكل طبيعي التواطؤ الجانبي الذي نجح في مقاومة قوة الدولار الأمريكي مؤخرا. الرسم البياني على المدى الأقصر أدناه هو مخطط H4 مع تطبيق إيشيموكو كلاود وخط أفقي مرسى عند 51bbl. كسر فوق 51bbl بعد كذاب قبالة سحابة من شأنه أن ورسكور الدخول في مرحلة الاختراق التي يصعب محاربتها. في الملاحظة الأخيرة. شاركنا كيف تجاوز 50-دما فوق 100-دما، والذي حدث أيضا في أبريل عندما ارتفع الخام 20 قبل أن يصل إلى 9 حزيران / يونيو الذي يستهدف حاليا عند 51.64bb. وبطبيعة الحال، وهذا يعني بالضرورة يعني طلقة القمر، ولكن من المنطقي لماذا المستثمرين المؤسسيين تخرج من مواقفها الخام قصيرة بدلا من ذلك بقوة. الرسم البياني التي أنشأتها تايلر يل، مت. كورتيسي أوف ترادينغفيو أسعار النفط الخام قصيرة الأجل دعم السعر مستويات المقاومة أمب: --- كتبه تايلر يل، مت محلل العملات ل دايليفكس لتلقي تحليل تايلرسكوس مباشرة عبر البريد الإلكتروني، يرجى تسجيل هنا الاتصال وتابع إيليا على تويتر: فوريكسيل